Ich freue mich sehr, dass unser Artikel „Der Zusammenhang zwischen Environmental, Social und Governance (ESG)-Ratings und Finanzleistungskennzahlen“ nun in der Fachzeitschrift Corporate Finance erschienen ist.
Im Beitrag untersuchen wir den Zusammenhang zwischen ESG-Ratings und der finanziellen Performance von Unternehmen (u.a. anhand von ROA und Tobin’s Q).
Mein herzlicher Dank gilt Lars Wisotzki und Werner Gleißnerr für die hervorragende Zusammenarbeit bei diesem Artikel sowie der Redaktion von Corporate Finance, Kirsten Kücherer und Stefan Kemetter, für die Unterstützung bei der Veröffentlichung.
Corporate Finance ist in der VHB-JOURQUAL-Rankingliste (Kategorie C) geführt und damit ein anerkanntes Fachjournal in unserem Bereich.
Ich lade alle Interessierten herzlich ein, den Artikel zu lesen – ich hoffe, er weckt genauso viel Neugier und Interesse wie bei uns während der Arbeit daran.
Die Semi-Standardabweichung (auch Downside Deviation) misst die Streuung unterhalb eines Referenzwerts (meist der Mittelwert oder eine Zielrendite wie 0 %).
Viele erinnern sich nur ungern an die Statistikvorlesung: Formeln, Varianz, Standardabweichung – und die Frage: Wozu das alles? Dabei schlummert in der Standardabweichung ein echter Schatz: Sie ist ein zentrales Werkzeug im modernen Risikomanagement.
Bei der Bewertung von Unternehmen mithilfe diskontierter Cashflows (DCF) ist Genauigkeit entscheidend – besonders bei der Diskontierung des Terminal Value (TV).
Kleine und mittlere Unternehmen (KMU) sind das Rückgrat der deutschen Wirtschaft – doch wenn es um ihre Bewertung geht, greift die Praxis oft daneben…
Mitte des Jahres erscheint die lang erwartete 12. Auflage des Standardwerks „Grundzüge der Unternehmensfinanzierung“.
In einem zunehmend volatilen wirtschaftlichen Umfeld gewinnt systematisches Portfolio Management mehr denn je an Bedeutung.
